تحتل سنغافورة ودبي نفس المكانة في كل محادثة تقريباً حول أكثر المدن كفاءة ضريبياً، التي تحكم بشكل جيد، والمتصلة عالمياً. الضرائب الشخصية المنخفضة، وسيادة القانون القوية، والاتصالات من الطراز العالمي، وجذب رأس المال الذي يغادر الولايات القضائية الأقل تأكيداً — تبدو العروض التقديمية متشابهة تقريباً. ولكن عند إزالة العلامات التجارية والنظر تحديداً إلى ما يحدث عندما يحاول مشتري أجنبي شراء عقار في كل مدينة، يكشف السوقان عن نفسيهما كمعاكسين تقريباً: أحدهما مصمم لاستقبال رأس المال الخارجي مباشرة في العقارات، والآخر مصمم لتوجيهه إلى أماكن أخرى تقريباً.
نظرة سريعة
- ضريبة الطابع الإضافية لمشتري العقار الأجنبي في سنغافورة: 60% ثابتة منذ أبريل 2023، بالإضافة إلى ضريبة الطابع القياسية
- رسوم نقل دائرة الأراضي في دبي: 4% ثابتة، بدون رسوم إضافية على أساس الجنسية، وبدون ضريبة سنوية على العقارات بعد ذلك
- تتراوح ضريبة العقارات السنوية في سنغافورة على الوحدات السكنية غير المملوكة من 12% إلى 36% من القيمة السنوية، كل عام، طالما تم الاحتفاظ بالعقار
- تقيّد سنغافورة شراء المنازل الأرضية للأجانب في حالات الحصول على موافقة حكومية خاصة؛ بينما تفتح مناطق الملكية الحرة في دبي الشقق والفيلات للتملك الكامل من قبل الأجانب
- يتطلب برنامج المستثمر العالمي في سنغافورة استثماراً تجارياً أو صندوقاً بقيمة 10 ملايين دولار سنغافوري للحصول على الإقامة؛ بينما يتوفر تأشيرة الذهب في دبي من خلال شراء عقار بقيمة 2 مليون درهم إماراتي
ضريبة الأجانب التي لا يخطط لها أحد
منذ أبريل 2023، تطبق سنغافورة ضريبة الطابع الإضافية لمشتري العقار بنسبة 60% على أي أجنبي يشتري عقاراً سكنياً — شقة، أو وحدة سكنية، أو منزل أرضي معتمد — بغض النظر عما إذا كان ذلك هو الشراء الأول أو الخامس. مضافة إلى ضريبة الطابع القياسية، التي تتدرج من حوالي 1% إلى 6%، قد يواجه مواطن أجنبي يشتري شقة بقيمة 2.5 مليون دولار سنغافوري ما يقرب من 1.6 مليون دولار سنغافوري في ضرائب الطابع وحدها قبل وصول أي فاتورة تجديد. بعض الجنسيات — الولايات المتحدة، آيسلندا، ليختنشتاين، النرويج وسويسرا — معفاة بموجب اتفاقيات التجارة الحرة؛ بينما يدفع الجميع الآخرون السعر الكامل.
تعادل دبي هو رسوم نقل دائرة الأراضي بنسبة 4%، تدفع مرة واحدة، بدون أي رسوم إضافية على أساس الجنسية. يدفع المشتري الأجنبي والمشتري الإماراتي نفس السعر تماماً مقابل نفس العقار. الفجوة في تكلفة الدخول بين المدينتين، عند الشراء المماثل، ليست مسألة درجة — إنها أقرب إلى ترتيب من حيث الحجم.
لا تغلق الفجوة بعد التسوية أيضاً. تفرض سنغافورة ضريبة سنوية على العقارات بناءً على القيمة السنوية للعقار، والعقارات السكنية غير المملوكة — التي تصف معظم وحدات الاستثمار المملوكة للأجانب — تخضع للضرائب بمعدلات تدريجية تبدأ من 12% وترتفع إلى 36% على العقارات ذات القيمة الأعلى، وتدفع كل عام طالما تم الاحتفاظ بالعقار. بينما لا تفرض دبي أي ضريبة سنوية على العقارات على الإطلاق. بين الفجوة في تكلفة الدخول والفاتورة السنوية المتكررة، المدينتان ليستا قادرتين على تحديد الأسعار بشكل مختلف فقط؛ بل تم هيكلتهما حول افتراضات مختلفة حول من يُفترض أن تمنع ضريبة العقارات.
تعريفان مختلفان للملكية الأجنبية
ترسم قانون العقارات السكنية في سنغافورة خطاً صارماً بين وحدات الشقق، التي يمكن للأجانب شراؤها بحرية نسبياً وفقاً لتلك الضريبة الإضافية بنسبة 60%، والمنازل الأرضية — المنازل المتراصة، والبنغالو، والمنازل شبه المنفصلة — التي تتطلب موافقة حكومية خاصة نادراً ما يتم منحها خارج التطورات مثل سينتوسا كوف. إنه سوق مصمم بعناية لتمكين رأس المال الأجنبي من الدخول دون السماح له بالتنافس على العرض المحدود من المنازل الأرضية في البلاد.
اتخذت دبي القرار المعماري المعاكس عندما فتحت مناطق الملكية الحرة المخصصة للتملك الكامل من قبل الأجانب — الشقق والفيلات على حد سواء، في مناطق مثل نخلة جميرا، مرسى دبي وتلال الإمارات — بدون تمييز بين الأراضي أو الملكية الشائعة وبدون عملية موافقة حالة بحالة. يختار المشتري منطقة، وليس فئة من الإذن.
الإقامة: شراء بصورة كاملة مقابل شراء بشكل منفصل
هنا حيث تنحرف المدينتان بشكل حاد. الاستثمار العقاري وحده لا يمنح، ولم يمنح أبداً، أي وضع إقامة في سنغافورة؛ يتطلب برنامج المستثمر العالمي في البلاد استثماراً أدنى بقيمة 10 ملايين دولار سنغافوري في شركة عاملة أو صندوق معتمد، ولا تؤهل العقارات نحو ذلك العتبة.
أما دبي فتربط الإقامة مباشرة بشراء العقار نفسه. يؤهل الاستثمار بقيمة 2 مليون درهم إماراتي، حوالي 545,000 دولار أمريكي، حالياً المالك للحصول على تأشيرة ذهبية قابلة للتجديد لمدة 10 سنوات تغطي الزوج، والأبناء، والموظفين المحليين، بدون التزام بمدة الإقامة. إنها عتبة مالية أقل بكثير من برنامج المستثمر العالمي في سنغافورة، وواحدة يمكن للعقار نفسه تحقيقها، بدلاً من استثمار تجاري منفصل مضاف إلى شراء العقار.
أسئلة شائعة
لماذا تعتبر ضريبة الطابع الإضافية لمشتري العقار في سنغافورة مرتفعة للغاية بالنسبة للأجانب؟
تستخدم سنغافورة ضريبة الطابع الإضافية كإجراء تبريد مقصود لإدارة الطلب على السكن وإعطاء الأولوية للوصول للمواطنين والمقيمين الدائمين إلى السوق. منذ أبريل 2023، كانت النسبة للمشترين الأجانب ثابتة عند 60% بالإضافة إلى ضريبة الطابع القياسية، وتطبق بشكل موحد بغض النظر عن عدد العقارات التي يمتلكها المشتري بالفعل، مما يجعلها واحدة من أعلى ضرائب العقارات للمشترين الأجانب في أي مكان في العالم.
هل يمكن للأجانب شراء العقارات الأرضية في سنغافورة كما يفعلون في دبي؟
عموماً، لا. تقيد قانون العقارات السكنية في سنغافورة شراء المنازل الأرضية من قبل الأجانب بحالات الحصول على موافقات حكومية خاصة، والتي نادراً ما تُمنح خارج التطورات المحددة مثل سينتوسا كوف. بينما، تسمح المناطق الحرة في دبي للمشترين الأجانب بشراء كل من الشقق والفيلات بشكل كامل بدون قيود على الأراضي أو الملكية المشتركة.
هل تقدم أي من المدينتين الإقامة من خلال الاستثمار العقاري؟
نعم، تقدم دبي الإقامة من خلال الاستثمار العقاري مع شراء عقار بقيمة 2 مليون درهم إماراتي أو أكثر، مما يؤهل للحصول على تأشيرة ذهبية قابلة للتجديد لمدة 10 سنوات. بينما لا تقدم سنغافورة الإقامة من خلال الاستثمار العقاري؛ يتطلب برنامج المستثمر العالمي استثماراً أدنى بقيمة 10 ملايين دولار سنغافوري، وهو منفصل تماماً عن أي شراء للعقار.
ما الفرق في ضريبة العقارات بين سنغافورة ودبي؟
تفرض سنغافورة ضريبة سنوية على العقارات تتراوح من 12% إلى 36% على العقارات السكنية غير المملوكة، بينما لا تفرض دبي أي ضريبة سنوية على العقارات على الإطلاق، مما يجعل تكلفة الملكية مختلفة بشكل كبير.
كيف تقارن الأسواق العقارية في سنغافورة ودبي للمشترين الأجانب؟
بينما تعتبر كلا المدينتين صديقتين للضرائب، إلا أن سوق العقارات في سنغافورة لديه حواجز عالية للمشترين الأجانب، بما في ذلك الضرائب المرتفعة والقيود، بينما تقدم دبي سوقاً أكثر انفتاحاً مع تكاليف دخول أقل وعدم وجود رسوم إضافية على أساس الجنسية.
